Shell conclui aquisição da ARC Resources por US$ 16,5 bilhões

A Shell plc (SHEL) concluiu a aquisição da produtora canadense de petróleo e gás ARC Resources, ampliando de forma significativa a posição da supermajor na produtiva bacia de Montney, nas províncias de Colúmbia Britânica e Alberta.

A transação tem valor de empresa atualizado de aproximadamente US$ 16,5 bilhões, incluindo US$ 2,5 bilhões em dívida líquida e arrendamentos. Segundo a Shell, os acionistas da ARC recebem C$ 8,20 em dinheiro e 0,40247 ação da Shell por cada ação da ARC.

A aquisição adiciona de imediato cerca de 370 mil barris de óleo equivalente por dia de produção de gás natural e líquidos ao portfólio da Shell, além de mais de 1,5 milhão de acres líquidos em Montney. No fim de 2025, a ARC detinha cerca de 2 bilhões de boe em reservas provadas e prováveis. O negócio também fortalece a estratégia de GNL da Shell no Canadá, uma vez que os recursos de gás da ARC ficam próximos das operações existentes da companhia na região, e a Shell possui participação de 40% no projeto LNG Canada.

A Shell espera que a aquisição eleve o crescimento da produção em seus negócios de Gás Integrado e Upstream para cerca de 4% ao ano até 2030, na comparação com 2025, com retornos de dois dígitos e impulso ao fluxo de caixa livre por ação a partir de 2027. O negócio recebeu amplo apoio dos acionistas em julho e obteve sua última grande aprovação regulatória do governo canadense em 25 de agosto.