Deutsche Beteiligungs AG

A Deutsche Beteiligungs AG (DBAG) é uma gestora de private equity renomada, que atua tanto com investimentos diretos quanto com estratégias de fund-of-funds. Em seus investimentos diretos, a DBAG oferece diversas formas de capital, incluindo financiamento de expansão, crescimento e financiamento-ponte, para management buyouts (MBOs), management buy-ins (MBIs) voltados a executivos experientes, e aquisições complementares no mercado de médio porte. A empresa também apoia cisões corporativas, planejamento sucessório e transições geracionais em pequenas e médias empresas (PMEs) familiares, além de empresas próximas de um IPO (pre-IPO). Como investidora em fund-of-funds, a DBAG aloca capital em outros fundos de private equity. A empresa exclui explicitamente investimentos em empreendimentos em estágio inicial (start-up e early-stage). A DBAG tem forte preferência por um conjunto diverso de setores, incluindo fornecedores automotivos, manufatura industrial, engenharia mecânica e de plantas industriais, materiais de construção, tecnologia de medição e automação, química especializada, prestadores de serviços de apoio, impressão, mídia, banda larga e telecomunicações, serviços e software de TI, saúde e embalagens. Outras áreas de interesse incluem fabricantes de componentes industriais ou máquinas para diversos setores, serviços de apoio industrial e logística. Embora esses sejam os focos principais, a empresa tem histórico comprovado de investimentos bem-sucedidos em outros setores também. Geograficamente, a DBAG tem como alvo principal empresas com sede ou fortes vínculos no Mittelstand alemão, na região DACH (Alemanha, Áustria e Suíça), na França, nos Países Baixos, nos Estados Unidos e em outros países europeus, principalmente de língua alemã. Seu foco em mercados emergentes europeus se estende à República Tcheca, Hungria, Polônia e Eslováquia. Normalmente, a DBAG faz investimentos de capital entre €10 milhões e €75 milhões, em empresas com receitas entre €30 milhões e €500 milhões, e valor de empresa entre €35 milhões e €300 milhões. No entanto, a empresa mantém flexibilidade para considerar empresas menores, participar de transações maiores, ou estruturar negócios que exijam até €200 milhões em capital para oportunidades que superem a faixa padrão de valor de empresa. A empresa também busca oportunidades de coinvestimento com outras gestoras. A DBAG busca garantir participações majoritárias ou minoritárias em suas empresas investidas. Gatilhos comuns de investimento incluem a cisão de atividades não essenciais de grandes corporações, desinvestimentos de outros investidores financeiros, ou a necessidade de capital de crescimento. A empresa busca ativamente representação em conselhos consultivos ou de supervisão de suas empresas investidas, com período médio de permanência do investimento de aproximadamente oito anos. Fundada em 1965, a Deutsche Beteiligungs AG tem sede em Frankfurt am Main, na Alemanha, e mantém um escritório adicional em Milão, na Itália.